Analisi

I fondi bilanciati sono fondi comuni che investono il loro patrimonio sia in azioni che in obbligazioni. Lo scopo di questi fondi è di bilanciare la componente obbligazionaria con una maggior volatilità di quella azionaria.

Il benchmark di categoria è composto al 50% The BofA ML Gl. Gov e al 50% dall'indice MSCI World NTR.

La performance della categoria è stata positiva per molti anni e solo negli ultimi due anni è stata vicino allo zero (grafico a destra)

I risultati migliori sui tre anni sono stati ottenuti dai fondi bilanciati specializzati sui mercati emergenti.  Solo un fondo senza specializzazione geografica ha fatto meglio del benchmark sui tre anni, il Fidelity Global Multi Asset Income.  L’Invesco Balanced Risk prevede la copertura del rischio cambio contro l’euro mentre il Janus Henderson Balanced investe soprattutto sui mercati americani.  Abbastanza positivi anche i risultati dell’AcomeA Patrimonio Dinamico e del JPM Global Balanced, molto vicini a quelli del benchmark di categoria con la copertura contro l’euro.