CARATTERISTICHE
L’Invesco Sustainable Allocation Fund investe in azioni e obbligazioni internazionali senza alcun vincolo confrontandosi con il tasso Euribor a tre mesi. La strategia del fondo si basa interamente sull’asset allocation e solo in un secondo tempo sullo stock picking. A fine ottobre l’esposizione azionaria era pari al 69,2% con NVIDIA e Microsoft in prima posizione, ma anche con significative posizioni in titoli secondari come Booking e Bank of New York Mellon o Canadian Imperial Bank of Commerce, preferite ai giganti USA del credito. L’esposizione obbligazionaria era interamente in titoli di Stato Investment Grade e Fondi.
I RISULTATI
La performance media annua della classe retail E nei tre anni a fine ottobre è stata del 8,86%, tra le migliori della categoria, con una volatilità dei rendimenti mensili nella media.
CLASSI E COSTI
Del fondo vengono distribuite una classe E in Euro con costi totali di gestione pari a 1,48%, e due classi A, una in Euro e una in dollari con la copertura del rischio cambio con un costo totale dedll’1,18%
L’OPINIONE
L’Invesco Sustainable Allocation Fund è una delle scelte migliori della categoria, con risultati stabilmente sopra la media e un costo di gestione accettabile.
